| Cliquer sur un fonds de la sélection H24 | |
| Jupiter Merian Global Equity Absolute Return | 9.73% |
| AXA WF Euro Credit Total Return | 8.69% |
| Pictet TR - Atlas | 8.50% |
| Cigogne UCITS Credit opportunities | 6.16% |
| Exane Pleiade | 6.00% |
| Sanso MultiStratégies | 5.21% |
| Candriam Bonds Credit Alpha | 4.61% |
| Fidelity Absolute Return Global Equity Fund | 3.42% |
| DNCA Invest Alpha Bonds | 3.29% |
| Syquant Capital - Helium Selection | 2.55% |
| Candriam Absolute Return Equity Market Neutral | 2.22% |
| H2O Adagio | 0.55% |
| M&G (Lux) Episode Macro Fund | -0.93% |
| Vivienne Bréhat | -6.52% |
Actions, Obligations, Immo, Structurés... qui gagne le match auprès des CGP ?
Publié le vendredi 4 octobre 2024Quelles classes d’actifs ont été plébiscitées pour les versements ? Nortia analyse chaque trimestre les chiffres de collecte. Ce qu'il faut en retenir....
| En attendant les résultats du T3, voici pour rappel les 5 points à retenir du dernier observatoire Nortia concernant la tendance de collecte en assurance-vie sur le S1 2024. |
1. Pour le quatrième trimestre consécutif, la part du fonds en euros dans la collecte brute en assurance-vie reste majoritaire, à 58 %.
Néanmoins, les UC regagnent du terrain sur le fonds euro en captant 42% de la collecte sur le deuxième trimestre, versus 30% au premier trimestre.
2. Fait majeur : les fonds actions gagnent des parts de marché et s'adjugent 15,9% des flux sur la poche UC au T2.
Sans retrouver leur apogée, la tendance s’inverse ce trimestre, avec une proportion de la collecte en augmentation.
3. A l’inverse, l’époque où l’immobilier accaparait la majorité de la collecte en unités de comptes semble révolue.
La tendance affiche même une légère baisse, et passe de 2,30% à 2% du volume des UC. Les conseillers en gestion de patrimoine et leurs clients restent toujours à l’écart de la classe d’actif, qui a pu provoquer certaines déconvenues dans les portefeuilles l’année dernière.
4. L’exposition aux fonds obligataires dans les UC passe de 11,80% à 14,75% de la collecte.
Ils marquent la deuxième plus forte évolution positive du trimestre, sans pour autant égaler leur record du T2 2023. Cette tendance peut s’expliquer par une aversion au risque toujours assez marquée dans le contexte macroéconomique actuel incertain. Les bonus sur les fonds en euros devenant moins agressifs, les investisseurs souhaitant conserver un rendement acceptable sans prise de risque démesurée se tournent vers des fonds obligataires, plus sécuritaires par nature que des fonds actions.
5. Malgré une place toujours prépondérante dans les allocations, les produits structurés perdent des parts de marché, passant de 40,80% à 19,23%.
« Cette baisse, qui peut paraitre importante, est à nuancer dans la mesure où de gros dossiers de trésorerie d’entreprise avaient accentué les chiffres au premier trimestre », indique Léo Guiraud, Ingénieur Financier Junior chez Nortia. « La disparition progressive des offres à capital garanti est peut-être un autre facteur expliquant ce phénomène », poursuit-il.
| Cliquer sur un fonds de la sélection H24 | |
| Lazard Convertible Global | 7.32% |
| M Global Convertibles SRI | 4.18% |
